Solo 401 (k) En pensjonsplan for den selvstendig næringsdrivende - regler
Hvis du er selvstendig næringsdrivende, er det ikke et alternativ å investere i en arbeidsplassplan. Du kan sette penger i en IRA eller Roth IRA, men det er ganske lave grenser for hvor mye du kan spare på denne måten. For 2019 er den årlige bidragsgrensen 6000 dollar. Hvis du tjener $ 75 000 per år, er det bare 8% av inntekten din - omtrent halvparten av de 15% mange eksperter sier at du bør soke bort hvert år.
Heldigvis er det et annet pensjonsalternativ for selvstendig næringsdrivende som ikke er så kjent: solo 401 (k). Disse planene, som kan settes opp gjennom et selskap som Rakett Dollar, lar deg spare mer av inntekten skattefritt enn en IRA eller Roth IRA, men de er litt mer kompliserte å konfigurere og bruke. Slik fungerer solo 401 (k), og hvordan du bestemmer om det er den rette planen for deg.
Slik fungerer en Solo 401 (k)
Soloen 401 (k) er akkurat slik det høres ut: en 401 (k) for en person. Det er også kjent som en en-deltaker 401 (k), solo-k eller uni-k. Disse planene fungerer akkurat som alle andre 401 (k) planer, men med en vri: Du er både “arbeidsgiver” og “ansatt.” Det betyr at du kan bidra mer til en solo-k enn du som ansatt med en vanlig arbeidsplassplan.
Skattefordeler med en Solo 401 (k)
Som en arbeidsplass 401 (k), lar en solo-k deg sette av pensjonssparing ut av inntekten før skatt. Dette reduserer din skattepliktige inntekt, slik at du betaler mindre inntektsskatt. Pengene på din solo 401 (k) -konto fortsetter å vokse skattefritt til du når pensjonsalder. Når du begynner å ta ut penger fra kontoen din ved pensjon, beskattes de akkurat som vanlig inntekt.
Anta for eksempel at du tjener 60 000 dollar hvert år på frilansarbeid. Din føderale inntektsskatt på dette beløpet utgjør omtrent 6 500 dollar. Hvis du setter av $ 6000 av denne inntekten i solo 401 (k), faller imidlertid din skattepliktige inntekt til $ 54.000. Dette reduserer skatteregningen til omtrent $ 5.180, noe som sparer deg for mer enn 1.300 dollar i skatt.
Når du bidrar til en deltaker 401 (k) reduserer inntektsskatten din, påvirker det ikke selvstendig arbeidsgiveravgift eller pengene du må bidra med hvert år til Medicare og Social Security. For øyeblikket utgjør denne skatten 15,3% av all inntekt du tjener på selvstendig næringsdrivende. Så selv om du reduserer den skattepliktige inntekten med $ 6000, må du fortsatt betale selvstendig næringsdrivende skatt på hele $ 60.000.
Det er også en Roth-versjon av solo 401 (k). Skattefordelene ved denne planen fungerer omvendt: Du finansierer planen med dollar etter skatt, men du betaler ingen skatter på pengene når du trekker den ut i pensjon. Hvis du forventer at inntekten din i pensjon skal være høyere enn den er nå, sparer du mer samlet ved å velge Roth-planen. Men hvis du tror at inntekten din vil falle, har du det bedre med den tradisjonelle versjonen.
Bidragsgrenser
Hvis du deltar på en arbeidsplass 401 (k), kan du gi bidrag for deg selv, og arbeidsgiveren din kan gi matchende bidrag på dine vegne. Med en solo 401 (k) kan du bidra både som arbeidsgiver og arbeidstaker. Det er separate grenser for hvor mye du kan bidra i hver rolle. Dette er grensene fra og med 2019:
- Ansattes bidrag. Som ansatt kan du bidra med opptil 19 000 dollar per år eller 100% av nettoinntekten fra selvstendig næringsdrivende, avhengig av hva som er lavere. Netto inntjening er definert som inntekten minus fradragsberettigede virksomhetsutgifter. I tillegg, hvis du er minst 50 år gammel, kan du gi et ekstra "innhentings" bidrag på $ 6000, og øke din totale grense til $ 25.000.
- Arbeidsgiverbidrag. Som din egen arbeidsgiver har du lov til å bidra med opptil 25% av den opptjente inntekten. Opptjent inntekt er definert som nettoinntekt, minus beløpet du allerede har bidratt til planen som en ansatt minus halvparten av selvstendig næringsdrivende skatt. Anta for eksempel at du tjente $ 60.000, gjorde det maksimale ansattes bidrag på $ 19.000 og betalte $ 9.180 i selvstendig næringsdrivende skatt. I dette tilfellet ville inntektene være $ 36.410, og ditt maksimale arbeidsgiveravgift ville være $ 9.102,50.
I de fleste tilfeller kan det totale beløpet du bidrar til din solo-k - som både arbeidsgiver og arbeidstaker - ikke være mer enn $ 56 000. Hvis du er over 50 år, går denne grensen opp til $ 62 000 på grunn av innhentingsbidraget.
Alle disse begrensningene for bidragene dine - som arbeidsgiver, arbeidstaker og totalt - gjelder alle pengene du bidrar med til 401 (k), ikke bare for dine uni-k. Denne regelen kommer inn i spillet hvis du har en vanlig jobb som har sin egen arbeidsplass 401 (k), men du også tjener penger på en sidegang. Du kan sette opp en solo-k for frilansinntektene, men dine totale bidrag til begge planene samlet må holde seg innenfor rammene.
Skatteregler begrenser ikke bare hvor mye du kan bidra til en solo 401 (k), men også hvor lenge du kan fortsette å bidra. Når du enten går av med pensjon eller fyller 70 år, må du slutte å sette penger i solo-k og begynne å ta ut penger. Hvor mye penger du må ta ut fra kontoen din i et gitt år kalles den nødvendige minimumsfordelingen, eller RMD. Skattemyndighetene gir et IRA-påkrevd minimumsfordelingsark for å hjelpe deg med å finne ut ditt, eller du kan bruke en online RMD-kalkulator.
Hvem kan bruke en solo 401 (k)
Soloen 401 (k) er kun tilgjengelig for selvstendig næringsdrivende som ikke har andre ansatte. Hvis du er en liten bedriftseier med flere ansatte, må du sette opp en pensjonsplan som også dekker dem. Hvis du allerede har satt opp en deltaker 401 (k) for deg selv, og du bestemmer deg for å ansette ansatte, må du legge dem til i planen din og gjøre den til en vanlig arbeidsplass 401 (k).
Imidlertid er det ett unntak fra denne regelen. Hvis du er gift og ektefellen din også tjener inntekt fra virksomheten din, kan du begge delta i samme solo 401 (k). Å gjøre dette fordobler i utgangspunktet beløpet du kan bidra med som et par. Hver av dere kan bidra med opptil 19 000 dollar som ansatt (eller 25 000 dollar hvis du er over 50 år). Da kan du som arbeidsgiver bidra med opptil 25% av inntekten for deg og 25% for ektefellen din. Alt i alt kan du sømme bort opptil 56 000 dollar for hver av dere, eller 112 000 dollar til sammen.
Rapporterer krav
Å delta i en solo 401 (k) gjør skattene mer kompliserte enn å bidra til en IRA. Når du legger inn penger i en IRA, kan du ganske enkelt føre dem opp i plan 1 i skjemaet 1040. Hvis du er selvstendig næringsdrivende, må du arkivere plan 1 uansett, så dette gjør ikke mer arbeid.
Imidlertid, hvis du har en solo 401 (k) med mer enn $ 250 000 i eiendeler, må du sende inn en rapport om inntektene hvert år ved å bruke skjema 5500. Dette skjemaet er ikke en del av den vanlige årlige skatten. må du fylle det ut og arkivere det separat. Du kan enten bruke den tre sider lange skjemaet 5500-SF, som du arkiverer online, eller den to sider lange skjemaet 5500-EZ, som du må sende inn via e-post.
Begge versjoner av skjemaet krever informasjon om deg, hvor mye penger som er i planen, hvor mye penger som gikk inn i det, hvor mye det tjente og forskjellige tekniske detaljer om investeringer i planen. Skatteprogramvare som TurboTax inkluderer ikke dette skjemaet, så du vil sannsynligvis trenge hjelp fra en regnskapsfører for å fullføre det. Hvis du ikke allerede bruker en regnskapsfører for skattene dine, vil dette øke kostnadene dine.
Solo 401 (k) vs. andre pensjonsplaner
Selv om en-deltakeren 401 (k) spesifikt er for selvstendig næringsdrivende, er det ikke den eneste typen pensjonsplan du kan bruke hvis du er selvstendig næringsdrivende. Det er mange andre planer du kan velge mellom, inkludert tradisjonelle og Roth IRA-er, SEP- og ENKEL-planer og ytelsesplaner. Hver type plan tilbyr et annet sett av fordeler og ulemper. Slik blir solo 401 (k) stablet opp mot alternativene.
Tradisjonell IRA
En tradisjonell IRA tilbyr i utgangspunktet de samme skattefordelene som en solo 401 (k); du finansierer det med dollar før skatt, og deretter betaler skatt når du tar ut pengene. Med begge typer plan kan du vanligvis ikke røre pengene før du fyller 59½ år. Hvis du trekker noe fra planen din før da, betaler du skatt på den umiddelbart, i tillegg til 10% straff. Det er noen unntak fra denne regelen hvis du tar ut pengene til spesifikke økonomiske behov, for eksempel medisinske regninger, collegeundervisning eller kjøp av et hus. Og som en solo 401 (k), krever en tradisjonell IRA at du begynner å ta RMD-er i en alder av 70½.
Den største fordelen med en solo 401 (k) er at den lar deg spare mye mer av inntekten før skatt. Når du går tilbake til det tidligere eksempelet, hvis du tjener $ 60 000 per år, gjør en solo-k deg i stand til å bidra med opptil $ 19.000 som arbeidstaker og $ 9.102,50 som arbeidsgiver. Det er totalt $ 11,002,50 - omtrent 18,3% av inntekten din. Derimot, med en tradisjonell IRA, kan du bare bidra med $ 6000 - bare 10% av inntekten.
Hvis du bare begynner som frilanser, er dette ikke nødvendigvis noe problem. Når du knapt klarer å få endene til å møtes, har du sannsynligvis ikke råd til å bidra med mer enn $ 6000 per år uansett. Imidlertid, jo mer du tjener, desto mer begrensende blir $ 6000 cap.
På plussiden er tradisjonelle IRA-er veldig enkle å sette opp og vedlikeholde. Et hvilket som helst verdipapirforetak kan opprette et for deg, eller du kan sette opp et hos en online megling på bare noen få minutter. Og som nevnt over, er det ingen spesielle skatteskjemaer å fylle ut.
Roth IRA
Roth IRA, som Roth-versjonen av solo 401 (k), snur skattefordelene ved en tradisjonell IRA opp ned. Du finansierer kontoen med dollar etter skatt, men du betaler ingen skatter når du tar ut pengene ved pensjon. Du kan når som helst ta ut penger fra kontoen uten å betale skatt eller straff, eller la dem ligge på kontoen på ubestemt tid.
Bidragsgrensen for Roth IRA er $ 6000 per år, den samme som for den tradisjonelle IRA. Begge planene tillater et ekstra innsamlingsbidrag på $ 1000 for personer over 50 år. I likhet med en tradisjonell IRA er det enkelt å sette opp og har ingen spesielle rapporteringskrav.
I motsetning til en tradisjonell IRA, har imidlertid Roth IRA en inntektsgrense. Hvis inntekten din er over $ 122 000 (eller 193 000 dollar for et ektepar), kan du ikke bidra med hele $ 6000 per år. Hvis det er mer enn $ 137 000 (203 000 dollar for et par), kan du ikke bruke en Roth IRA i det hele tatt. Det gjør solo 401 (k) til et mer attraktivt alternativ for høye inntekter.
SEP IRA
Den forenklede pensjonsplanen for ansatte, eller SEP IRA, er en pensjonskonto for selvstendig næringsdrivende og eiere av små bedrifter. En SEP IRA er enklere å sette opp og vedlikeholde enn en solo 401 (k). Du kan opprette et hos ethvert verdipapirforetak, og du trenger ikke sende inn noen årsrapporter.
En stor forskjell mellom denne kontoen og en solo-k er at du kan bruke en SEP hvis bedriften har ansatte bortsett fra ektefellen din. Imidlertid, hvis du gjør dette, må du bidra til dine ansattes kontoer så vel som dine egne. Hvis du for eksempel legger 10% av lønnen din i SEP, må du også legge inn 10% av hver lønnsberettiget ansattes lønn. En kvalifisert ansatt er en som er minst 21 år gammel, tjente minst $ 600 for deg i fjor, og har jobbet for deg i minst tre av de siste fem årene.
Med en solo 401 (k) kan du bidra både som arbeidsgiver og arbeidstaker. Med en SEP IRA bidrar du bare som arbeidsgiver. Det betyr at det meste du kan bidra til din egen plan er 25% av inntekten din, opp til maksimalt 56 000 dollar. I motsetning til en solo 401 (k), tillater ikke en SEP innhentingsbidrag.
ENKEL IRA
Savings Incentive Match-plan for ansatte, eller ENKEL IRA, er en annen type pensjonsplan for små bedrifter (de med opptil 100 ansatte). Som en tradisjonell IRA, er en enkel IRA finansiert med dollar før skatt og skattlagt i pensjon. Denne typen plan har også de samme grensene for uttak som en tradisjonell IRA. Du kan ikke ta ut noen penger før fylte 59 ½ år uten å betale en straff, og du må ta RMD-er fra 70 års alder.
I motsetning til SEP IRA, blir SIMPLE IRA finansiert av både arbeidsgiver og arbeidstaker. Maksimum enhver ansatt (inkludert deg) kan bidra med er $ 13 000, pluss et $ 3.000 fangstbidrag for 50 år og oppover. Hvis du bidrar til både en enkel og en annen arbeidsplassplan, kan dine totale bidrag til begge ikke være mer enn $ 19.000.
På toppen av dette må arbeidsgiveren (du) gi matchende bidrag til de ansatte. Vanligvis må du matche donasjoner opp til 3% av den ansattes inntjening, opp til en maksimal lønn på $ 280 000. Alternativt kan du velge å bidra med 2% av hver ansattes lønn, enten den ansatte bidrar eller ikke.
Alt i alt lar en ENKEL IRA deg spare mer av inntekten før skatt enn en tradisjonell eller Roth IRA, men mindre enn en solo 401 (k). På plussiden er denne typen plan ganske enkel å sette opp; Det er i utgangspunktet som å lage en IRA for hver ansatt. Du trenger heller ikke arkivere skjema 5500 for denne typen planer.
Defined Benefit Plan
Et endelig alternativ er en ytelsesplan eller pensjon. Denne typen planer er finansiert av arbeidsgiveren (du, hvis du er selvstendig næringsdrivende), og den gir den ansatte (det er du igjen) en fast inntekt ved pensjon. Som de fleste pensjonsplaner, er det finansiert med dollar før skatt og skattlagt i pensjon. Du kan vanligvis ikke gjøre noen uttak fra det før du fyller 62 år, og du må begynne å ta RMD-er i en alder av 70½.
En ytelsesplan lar deg bidra mer av inntekten før skatt enn noen annen type plan. Du kan bidra med opptil 100% av gjennomsnittlig inntjening de siste tre årene, opp til maksimalt 225 000 dollar. Det betyr at du effektivt kan beskytte hele inntekten din mot skatter på denne måten.
Denne typen plan er tilgjengelig for bedrifter av alle størrelser. Imidlertid, hvis du har ansatte, må du bidra i planen for dem alle. Siden denne typen planer er helt arbeidsgiverfinansiert, kan det bli veldig dyrt.
Selv om du er frilanser uten andre ansatte, har denne planen noen store ulemper. Det er mye mer komplisert - og derfor dyrere - å konfigurere og vedlikeholde enn de fleste andre typer planer, og bare noen få meglerhus tilbyr det. Når du først har satt opp planen, må du finansiere den fullt ut hvert år; hvis du endrer ditt bidragsbeløp, må du betale et gebyr. Og det krever at du arkiverer skjema 5500 hvert år.
Totalt sett er denne typen planer mest nyttige for frilansere med veldig høye inntekter som ønsker å spare så mye på pensjon som mulig. For andre er en solo 401 (k) eller en type IRA billigere og enklere å bruke.
Slik starter du en Solo 401 (k)
Hvis du bestemmer deg for at en solo 401 (k) er den beste pensjonsplanen for deg, er det slik du setter opp en.
1. Få en EIN
Først trenger du et arbeidsgiveridentifikasjonsnummer (EIN). Selvstendig næringsdrivende trenger vanligvis ikke å ha en av disse fordi de kan registrere skatten sin ved å bruke personnummer. Hvis du søker om et EIN online, kan du motta det umiddelbart. Du kan velge å fylle ut IRS-skjema SS-4 i stedet, men du må vente i fire dager på å motta EIN hvis du fakser skjemaet og fire til fem uker hvis du sender det.
2. Velg en leverandør
Velg deretter en leverandør for planen din. De fleste meglerfirmaer, inkludert online selskaper, kan sette opp denne typen planer for deg. Se etter en leverandør med et godt omdømme, lave gebyrer og hvilke investeringer du ønsker for fondet ditt.
3. Åpne kontoen
Megleren vil gi deg en kontosøknad og en plan for adopsjonsavtale. Dette lange dokumentet inneholder detaljer som hvordan bidrag til planen skal deponeres og hvor planens midler blir holdt. Megleren din leder deg gjennom trinnene for å fylle den ut. Du må også lage et sett medarbeideropplysninger som forklarer hvordan planen fungerer. Skattemyndighetene krever dette selv for en solo-plan, så du har dem i tilfelle du noen gang ansetter ansatte.
4. Konfigurer bidrag
Du kan når som helst sette opp vanlige automatiske uttak for å finansiere kontoen din eller gi et engangsinnskudd. Hvis du vil finansiere planen din for dette året, tar du sikte på å sette opp planen din og gi ditt bidrag innen 31. desember. Du kan investere ditt bidrag i alle typer investeringer din megler tilbyr, for eksempel indeksfond, verdipapirfond, ETF-er eller enkeltaksjer og obligasjoner.
5. Vedlikeholde fondet
Når fondet ditt er satt opp, må du holde øye med balansen. Når det kommer opp til $ 250 000, må du begynne å fylle ut skjema 5500 hvert år. Men siden du bare kan bidra med maksimalt 56 000 dollar per år, vil det ta litt tid å komme til dette punktet.
Endelig ord
En solo 401 (k) har mange fordeler for selvstendig næringsdrivende. Det lar deg spare mer av inntekten før skatt hvert år enn de fleste andre typer planer, og det er mye enklere og billigere å sette opp enn en ytelsesplan. Imidlertid er det fremdeles ganske mer komplisert å konfigurere og vedlikeholde enn en IRA, SEP IRA eller ENKEL IRA.
Den beste måten å finne ut om en solo-k er det riktige valget for deg er å knuse tallene. Se på hvor mye du tjener på selvstendig næringsdrivende hvert år, og beregn deretter hvor mye av inntekten før skatt du vil kunne spare under hver type pensjonsplan.
Vurder ikke bare det maksimale bidragsbeløpet, men også hvor mye du rimelig har råd til. Hvis du bare tjener $ 30 000 per år, er den maksimale donasjonen av $ 6000 for en tradisjonell eller Roth IRA sannsynligvis så mye du kan administrere. Du kan like godt holde deg til disse enklere planene i stedet for å gå til ekstra problemer og utgifter ved å sette opp en enkeltdeltaker 401 (k).
Imidlertid, hvis du har råd til å sette av mye mer til pensjon hvert år, tilbyr en solo 401 (k) deg sjansen til å sørge for at flere av besparelsene er beskyttet av skatteplassen. Pengene du sparer på skatt kan være mer enn nok til å utligne kostnadene og kreftene ved å opprette fondet.
Hvilken type fond bruker du til pensjonssparing?
