529 College Savings Plan - Beste måten å spare for ditt barns høyskoleutdanning?

For mange par er planlegging for college en del av hverdagsbudsjettering. For andre ser det bare ut til å være nok penger tilgjengelig til å begynne å spare. Barnet ditt skal gå på college før du vet ordet av det. Hvis du har fem år igjen eller til og med femten, ikke vent med å begynne å spare. Start i dag. Når du er klar til å ta steget, må du se på en 529 spareplan. Å investere i en 529-plan er en av de mest effektive måtene å spare på college-kostnadene for barna dine.

Nyutdannede som kommer ut av skolen med enda litt studielånegjeld, står overfor en enorm belastning i den virkelige verden. Midt i utfordringen med et jobbsøk er det ingen måte å sparke av økonomisk voksen alder med å være saddret med studielånsgjeld. Jo mer forhåndssparing du hjelper til, jo bedre vil barna være når de drar til arbeidsstokken.

Ved å være smart med hvordan du finansierer barnets utdanning, kan du drastisk minimere kostnadene barnet ditt vil medføre for en høyskoleutdanning. Foreldre - og besteforeldre - må også vurdere noen få økonomiske støtte- og skatteregler før de velger en smart plan. Bidrag til en 529-plan er fradragsberettiget, og hvis du planlegger riktig, kan barnet ditt bruke pengene til college-relaterte utgifter skattefritt.

Hva er en 529 College Savings Plan?

Disse planene er oppkalt etter delen av IRS-koden som autoriserer universitetssparing: seksjon 529. I utgangspunktet er det en sparekonto designet spesielt for høyskoleopplæring og andre relaterte utdanningskostnader. De er familiens føderalt godkjente skattelettelse for sparing av college. Disse kvalifiserte undervisningsplanene kan gi spesielle skattemessige fordeler som statlige skattefradrag og utsatt skattevekst.

De fleste av disse planene drives av enkeltstater, og noen ganger av universitetene selv. Siden skattemessige fordeler kan variere fra staten, snakk med regnskapsføreren eller ta kontakt med statens online informasjon for å få detaljene.

Du kan navngi deg som kontoinnehaver og ditt barn som mottaker, som sikrer at pengene blir brukt til ditt barns utdannelsesutgifter. De to typene av 529 planer er college-spareplanen og den forhåndsbetalte skoleplanen.

Typer av 529 planer

1. College planer

College spareplaner er investeringsplaner som du kan bruke til utgifter på ethvert college landsdekkende. I en universitetsspareplan har du fleksibiliteten til å velge riktig portefølje basert på dine investeringsmål og risikotoleranse. De fleste college-spareplaner administreres av et uavhengig aksjefondsselskap, så planene varierer fra konservativ til risikabelt, og avkastningen vil variere basert på investeringsvalgene dine.

Når du bidrar til en 529-plan, kan du velge å sette inn midler gjennom et direkte innskudd, som lar deg "stille den inn og glemme den." For meg er dette den beste måten å redde og sørge for at jeg bidrar nok. Pluss at når jeg visste hvilken plan jeg ville, tok det bare rundt ti minutter på telefonen og online å få alt satt opp. Selv om noen planer har et minimumsinnskudd, er disse kravene vanligvis svært lave.

De fleste stater lar deg trekke bidragene dine fra den justerte bruttoinntekten, og senke skattebelastningen. I Maryland, for eksempel, kan du trekke $ 2500 av bidragene dine. Du kan ta dette fradraget en gang per mottaker, så hvis du sparer for to barn, kan du trekke 5000 dollar av pengene du sparer. Noen stater har imidlertid lavere maksimum, som Georgias grense på $ 2000, og noen andre stater tilbyr ingen skattefradrag i det hele tatt.

Du trenger ikke å være begrenset til å investere i din egen stats plan. Du har den geografiske fleksibiliteten til å delta i andre staters planer. For eksempel kan du bo i Ohio, investere i en 529-plan i Florida og sende barnet ditt på college i California, og du vil fortsatt være god å gå.

Disse bidragene er imidlertid ikke kvalifisert for føderale skattefradrag. Kontoinntektene dine er fritatt for føderale skatter så lenge du bruker midlene til collegeutgifter.

2. Forhåndsbetalte undervisningsplaner

Forhåndsbetalte undervisningsplaner er spareplaner som lar deg betale for fremtidige universitetspriser til dagens priser. Under en forhåndsbetalt plan foretar du faste betalinger for en fast tidsperiode, og staten garanterer kostnadene for høyskoleopplæring når barnet ditt går på college. Dagens betalinger låser morgendagens priser.

Forhåndsbetalte spareplaner har vanligvis aldersbegrensninger og krever at du er bosatt i staten der planen er etablert. Den garanterte prisen gjelder bare for statlige skoler. Hvis barnet ditt velger en skole utenom staten, kan du bruke pengene du har spart, men du vil være ansvarlig for forskjellen mellom det du har spart og den høyere utdanningsnivået utenfor staten.

Disse planene er også fradragsberettiget for statlige skatter, og inntektene er fri fra både føderale og statlige skatter. Du kan velge en forhåndsbetalt undervisningsplan som dekker minimum ett semester til maksimalt fire år.

Ulemper med 529 planer

1. Knyttet til undervisning
Husk at hvis du legger pengene dine i en 529 spareplan, vil pengene må brukes til studiekostnader. Tror det ikke er noen stor sak? Det kan bli. Hva om barnet ditt bestemmer at han eller hun ikke vil gå på college? Eller hva hvis du trenger disse pengene i en nødsituasjon?

Selv om det er noen unntak fra denne regelen for nødhjelp, vil du få strafferabatt når du bruker pengene til ikke-skolepenger. På en måte er du “innelåst” når du bruker en 529-plan, så selv om det er smart å lagre, ikke overdriv.

2. Risikofylt
Med en 529 kan du ikke unngå gebyrer og interne kostnader som følger med de fleste investeringskjøretøyer. Tilsvarende må du også bekymre deg for volatiliteten til aksjer og obligasjoner. Som vi fikk vite under den nylige krisen - og fra vanskeligheten i tidligere tiår - er det ingen garantier på investeringsregnskap. Til tross for forventet årlig avkastning du leter etter, kan du også ende opp med å gjøre et urimelig tap når barnet ditt går på videregående. Den beste måten å unngå denne risikoen er å begynne tidlig, slik at du kan frontbelaste de mer risikable aksjene og gradvis skifte til mindre ustabile obligasjoner og kontanter når college nærmer seg.

3. Ingen garantier
De fleste forhåndsbetalte undervisningsplaner er ikke garantert, tro det eller ikke. Hver stat har sitt eget små skrift, og din kan forklare at hvis planen er underfinansiert av en eller annen grunn, så overfører ikke dine forhåndsbetalte kreditter. Og mange statlige planer er underfinansiert.

De fleste av disse statlige planene er basert på statens evne til å reinvestere pengene dine i håp om å få avkastning større enn økningen i skolepenger. Hvis undervisningstakten øker med 6,5% i løpet av de neste ti eller tjue årene, men investeringene ikke kan henge med i den økningen, kan du sitte igjen med praktisk talt verdiløse investeringer.

Det mest sannsynlige neste trinn ville være de 529 administratorene som appellerer til den statlige regjeringen om penger for å bringe fondet tilbake til 100%. Dessverre kan ikke noen stater hjelpe, og de avviser nye investorer. Andre stater, som Illinois, tar det uvanlige trinnet med å doble seg ned, og øke risikoprofilen deres for å prøve å få en høyere avkastning.

4. Ikke det eneste alternativet

Selv om 529 planer har fordeler, kan det hende du kan finne de samme skattefordelene i andre investeringsalternativer som ikke har undervisningsbegrensningen. For eksempel, hvis du er i førtiårene og har et lite barn, kan alderen hvor du kan begynne å ta ut midler fra en Roth IRA, Roth 401k eller tradisjonell 401k, sammenfalle med tiden da barnet ditt vil være klart til college. Du kan få noen store skattefordeler uten å bli holdt på å bruke pengene dine bare til undervisning.

Administrere økonomisk hjelp

Kompleksiteten ved å søke om og kvalifisere for økonomisk støtte er uunngåelig. Med en 529-plan kan du ikke bare forske på skatte- og timingproblemer, du må ta hensyn til fordelene og ulempene ved forskjellige strategier når det gjelder økonomisk bistand. Fokuser på disse tre sakene:

1. Barns eiendeler teller mot dem for økonomisk hjelp
En høyskole vil se nøye på hvor mange eiendeler som er i dine barns navn når de søker om økonomisk støtte. Det forventes at barn vil bidra med opptil 20% av pengene som er i navnene for å kompensere kostnadene for skolegangsregningene. Foreldre, på den annen side, forventes bare å bidra med 6% av eiendelene sine til kostnadene ved college. Selv om dette kan høres baklengs for noen familier, er dette prosentene som college-støttekontorer bruker når de bestemmer støttebeløpet som skal tildeles en student hvert år.

2. 529 College-besparelsesplaner regnes som et foreldres eiendel
Nå som du forstår faren ved å holde penger i ditt barns navn, virker 529 college-planer enda mer nyttige. Siden en 529 er eiendelen din, ikke barnet ditt, skader det ikke barnets evne til å få mer hjelp. Hvis du investerer 100 dollar per måned fra fødselen til barnet ditt og kontoen din tjener 8% rente, kan 529 dine ha 48 000 dollar når barnet ditt fyller 18 år. Hvis du hadde lagt pengene inn på en konto i ditt barns navn, ville økonomisk støtte være en mye vanskeligere å få. Siden det heter ditt navn, har du mer tilgang til assistanse.

3. Besteforeldre skal gi penger til foreldrene i stedet for barna
Mange besteforeldre som er i en posisjon til å hjelpe, ønsker å gi så mye penger som mulig til barnebarna. Det er beundringsverdig, men å kutte foreldrene fra likningene er en monetær risiko.

Hvis en besteforelder (dvs. forelderen din) åpner en 529-plan med barnebarnet (dvs. barnet ditt) som mottaker, anses fordelingen fra den planen som en del av studentens inntekt av formelen for økonomisk støtte. Derfor vil barnet ditt få straff som foreldrene dine selvfølgelig ikke hadde til hensikt. I stedet, hvis foreldrene dine gir eiendeler til deg, kan barna dine høste fordelene av deres hjelp uten å tape på økonomisk støtte. Besteforeldre kan videreformidle disse pengene gjennom det årlige fritaket for gaveskatt på $ 13 000.

Endelig ord

Det er ikke sikkert at du legger en 529-plan før du sparer til pensjonen på prioriteringslisten, men hvis det er en ting du gjør for barna dine, gjør dette! Barna dine vil ikke takke deg i en alder av ti, men de vil takke deg etter endt utdanning når de innser at de har fått en ny start med liten eller ingen gjeld.

Ikke glem, du kan sikre deg noe av risikoen din ved å dele bidragene dine mellom en college-spareplan og en forhåndsbetalt plan. Du kan redusere mulige avkastninger hvis økonomien går bra, men du vil også beskytte deg mot farene ved fallende avkastning og underfinansiert statsregnskap. Gjør leksene dine, og finn de beste planene, investeringsvalgene og bidragsnivåene som passer for deg. Undersøk de forskjellige programmene som statene har å tilby, og ta en informert beslutning.

Når begynte du å investere i en 529-plan, og hvilken type valgte du? Hvis du har fått et barn til å gå gjennom college allerede, hvilken suksess eller problemer fant du når du endelig skulle bruke midlene i dine 529 sparepenger?