Å tilegne seg studielån - risikoer å vurdere

Siden studielån har blitt et faktum i livet, står mange foreldre nå overfor et viktig spørsmål: Bør jeg dele ut studielån til barna mine? Studenter har ofte lite kreditt, og de henvender seg til foreldre, slektninger eller til og med venner for å gi seg sammen, slik at de kan få de gunstigste lånerenten.

Før du samtykker i å tildele studielån til barna dine eller noen andre, er det imidlertid noen viktige hensyn å tenke på.

Å formidle studielån: en stor risiko

Å stille inn er alltid risikabelt fordi du påtar deg et felles ansvar for hele studielånets gjeld. Med andre ord er du 100% ansvarlig for lånet du koster deg til, selv om sønnen eller datteren din er den som faktisk får pengene til å gå på skolen. Hvis sønnen eller datteren din ikke kan betale eller ikke betaler av en eller annen grunn, vil regningen falle for deg.

Når du koster et studielån, tar du på deg jevnt mer risiko enn du gjør når du garanterer andre typer gjeld fordi loven behandler studielån annerledes:

• Studielån kan ikke utskrives i konkurs. Bortsett fra under helt spesielle omstendigheter, er det ingen måte å bli kvitt studielånegjeld, bortsett fra ved å betale den ned.
• Långivere til studielån kan garnere trygd. Dette kan sette sikkerheten ved pensjonen din i fare.
• Långivere kan gripe skatterefusjon. Disse pengene tas direkte fra sjekk for tilbakebetaling av statlige lån.
• Långivere bruker i økende grad private gjeldssamlere. Gjeldssamlere kan spore deg opp ved hjelp av offentlige registre, og er ofte veldig aggressive i innkrevingsarbeidet.
• Føderale studielån har ingen begrensninger. I motsetning til annen gjeld, som blir ugyldig etter syv år, kan inkasso forfølge deg på ubestemt tid for ubetalte studielån.

På grunn av disse spesielle reglene gjenoppretter inkasso cirka 0,80 dollar for dollar for misligholdte studielånsgjeld sammenlignet med 0,20 dollar på dollar for ubetalte kredittkort.

Hva du bør vurdere før du Cosign

De spesielle innkrevingsreglene bør gi deg pause hvis du vurderer å stille på studielån, da gjelden kan belaste deg resten av livet.

1. Barna dine kan ikke betale. Selv om barna dine har de beste intensjonene, klarer noen studenter rett og slett ikke å få jobber som betaler nok for at de kan betale tilbake lånene sine. Før du tilordner studielån, bør du vurdere om graden barnet ditt faktisk kan føre til en karriere som vil gi ham eller henne inntekt til å betale tilbake lånet.
2. Hvis det skjer noe med barna dine, kan du sitte igjen med regningen. Ingen foreldre liker å tenke på noe som skjer med barna sine, men dessverre oppstår ulykker og sykdommer. Hvis barnet ditt er alvorlig funksjonshemmet eller lider av en for tidlig død, kan du sitte igjen med ubetalt studentgjeld på toppen av alt annet.
3. Pensjonen din er i faresonen. Å ønske å hjelpe barna dine er edelt, men det er ingen lån for å få deg gjennom pensjon. Du må også ta vare på fremtiden din, og det betyr å sette et betydelig beløp i pensjonssparingen.
4. Å tilordne studielån krever lang forpliktelse. Med graderte betalingsprogrammer og lange tilbakebetalingstider er det ikke uvanlig at folk har en studielånsbalanse i flere tiår. Dette betyr at å tildele studielån kan være en forpliktelse på 25 til 30 år fra din side.
5. Å tildele et studielån kan skape familiearbeid. Selv om det kan være lurt å hjelpe barna dine, legger du også stress på forholdet ved å blande pengene dine. Hva vil skje med forholdet ditt hvis barna ikke betaler tilbake lånet som lovet?
6. Cosigning kan skade din kreditt. Hvis barnet ditt er sent ute med å utføre betalinger, kan dette vises på kredittrapporten og skade kredittscore. Selv om barnet ditt betaler i tide, vises de nødvendige månedlige utbetalingene på kredittrapporten som en forpliktelse. Dette kan påvirke gjeld-til-inntektsforholdet og gjeld-til-kreditt-forholdet, og når kreditorene ser at du skylder disse pengene, kan det bli vanskeligere for deg å få et pantelån eller et billån hvis du trenger en.

Før du tilordner et lån, må du huske å forstå konsekvensene av alle disse problemene. Du bør sette deg ned med barnet ditt og ha en seriøs diskusjon om viktigheten av beslutningen du tar. Mange studenter forstår ikke helt gjeldsbelastningen de påtar seg når de går på college, og du må ta en felles familievedtak om at sønnen eller datteren din virkelig er klar til å ta på seg ansvaret knyttet til å få en grad og gå inn i gjeld.

Vurder typen studielån

Et annet siste spørsmål du må stille før du belønner deg for et lån er: "Hvilken type lån tar barnet mitt?" For å kvalifisere for føderale studielån trenger studenter vanligvis ikke kosignaler, da disse typer lån er spesielt rettet mot college-unger. I mange tilfeller vil barnet ditt imidlertid trenge for å tildele et privat lån.

Private lån kan ha høyere rente enn føderale studielån. De kan også ha begrensede muligheter for tilbakebetaling, og kan ikke tilby fleksibiliteten i å være i stand til å utsette betaling, sette lån i tålmodighet eller foreta betalinger basert på månedlig inntekt. Hvis barnet ditt tar opp private lån, må du først undersøke alle andre alternativer for føderal hjelp, og være sikker på at du har full informasjon om utlåner og lånevilkårene. Hvis du signerer, tar du ansvaret for denne private gjelden. Derfor er det spesielt viktig å gjøre nødvendig forskning.

Endelig ord

Selv om det kan virke som godt foreldreskap å være villig til å tilkjenne studielån til barna dine, må du sørge for at du tar smarte valg også for deg selv - med spesiell hensyntagen til de eldste årene når du ikke lenger er i stand til å jobbe. Hvis du bestemmer deg for at det ikke passer riktig for deg, er det mange måter du kan hjelpe barnet ditt på, inkludert å hjelpe deg med å forske på lånealternativer, stipender og andre økonomiske støttealternativer. Ikke føler deg presset til å ta en avgjørelse som er så viktig for din økonomiske fremtid med mindre du er villig til å akseptere at omstendighetene kan føre til at du betaler regningen.

Har du noen gang gitt en studielån til barna dine?