5 grunner til å tenke på hvor mye penger du trenger å trekke deg tilbake
Å gjemme seg bak denne fasiten av enkelhet er en komplisert labyrint av forutsetninger som kan gjøre resultatene ugyldige. Hver pensjonskalkulator, enten det er topp moderne Monte Carlo eller gamle tommelfingerregler, må gjøre visse forutsetninger for å fullføre beregningen. Det er ingen unntak, og nøyaktigheten av disse forutsetningene kan gjøre eller ødelegge din pensjonssikkerhet.
La oss se litt nærmere på fem av disse forutsetningene, slik at du kan bestemme om du skal tenke nytt om hvor mye penger du trenger å trekke deg:
Forventet levealder: Hvor lenge må pengene mine vare i pensjon?
De fleste økonomiske planleggere og pensjonskalkulatorer har en "normal" forventet levealder med mindre helseproblemer fortjener en annen konklusjon. Normal levealder bestemmes ved å konsultere aktuarmessige tabeller som de som brukes av skattemyndighetene eller forsikringsselskaper for å bestemme gjennomsnittlig levetid.
Dette høres rimelig ut på overflaten, men er dødelig mangelfullt fra et individuelt pensjonsplanleggingssynspunkt. Aktuarmessige tabeller er bare gyldige når de brukes på stort antall, men har null gyldighet for en persons pensjon. Sannheten er at din dato med skjebne ikke er mer sannsynlig å skje ved det statistiske gjennomsnittet enn noe år før eller etter den datoen. Å planlegge en gjennomsnittlig levetid er helt misvisende og kan føre til at du farlig undervurderer sparebehov.
Faktisk vil omtrent halvparten av menneskene leve mindre enn gjennomsnittet, og halvparten av menneskene vil leve lenger enn gjennomsnittet (og målet ditt er å havne i andre omgang). I dag er det 60 prosent sjanse for at ett medlem av et par i en alder av 60 år kommer til 90 eller over, og dette tallet vokser. Det er klart det er mye eldre enn gjennomsnittet skulle tilsi å kreve mye større pensjonssparing.
I tillegg øker gjennomsnittet hvert år. Levetiden har økt med omtrent 100 dager per år de siste 100 årene, og har gitt 30 år til forventet levealder i forrige århundre. Med gjennombrudd innen bioteknologi og nanoteknologi er det helt rimelig å forvente at gjennomsnittet vil vokse med en akselererende hastighet som tilfører mange år i livet ditt utover det aktuarmessige tabeller skulle tilsi basert på dagens data.
Kort sagt, planlegging av pensjonen din basert på dagens gjennomsnittlige levealder er en farlig villedende praksis som kan føre til at du går tom for penger når du trenger det mest.
Inflasjonsantakelse: Hva er et rimelig estimat for inflasjon under pensjonering?
Inflasjon er en nødvendig komponent i hvert estimat for hvor mye penger du trenger for å trekke deg og potensielt den største risikoen for din pensjonssikkerhet. Årsaken er enkel - det er et tall som påvirker den sammensatte veksten av pengene dine som igjen fører til at små endringer i inflasjonen har overraskende store effekter på besparelsene som kreves.
De fleste rådgivere og online pensjonskalkulatorer antar 3% for inflasjonen fordi det er gjennomsnittet i den siste tiden - omtrent 20-30 år. Men inflasjonshistorien har ikke alltid vært så ufattelig. På 1970-tallet doblet prisene seg i løpet av et kort tiår og reduserte kjøpekraften til sparepengene dine til halvparten! I tillegg har økonomiske grunnleggende endringer de siste årene, noe som gjør de siste 30 årene en potensielt dårlig indikator for fremtiden.
Kredittkrisen som begynte i 2008, forårsaket balloppføring av statsgjeld og underskudd med alle stimulanseprogrammene og bankboutouts. Kombiner disse fakta med soppprogrammer som Social Security og Medicare som står overfor økonomiske problemer, og det kan være forsvarlig å budsjettere for høyere inflasjonsrater enn nyere historie ville tilsi..
Husk at små endringer i inflasjonen som virker godartede kan forårsake dramatiske endringer i hvor mye penger du trenger å trekke deg fordi forskjellen er sammensatt som gjør den multipliserende. Hvis du ikke er klar over hvordan dette fungerer, er det best å bevise det for deg selv ved å bruke ditt valg av gratis pensjonskalkulatorer som lar deg enkelt variere individuelle forutsetninger mens du holder de andre konstante.
For eksempel kan du prøve varierende inflasjon mellom 3% til 7%, mens du også varierer forutsetninger for lang levetid for å sørge for minst en ektefelle som fyller 95 år. Det er en verdig øvelse som bare kan overraske deg med hvor mye det endrer mengden penger du trenger å pensjonere.
Budsjettforutsetning: Er 80% av dagens utgifter virkelig nok penger til å trekke seg?
Den konvensjonelle visdommen i pensjonsplanlegging er å anta 80% av dagens utgifter som en rimelig tilnærming til pensjonsbudsjettet. Dessverre motsier forskning denne altfor vanlige antagelsen.
Visst, noen utgifter vil falle under pensjonering som pendlingskostnader, forretningsklær, for ikke å snakke om pensjonssparebidragene dine, men andre utgifter er like sannsynlige å øke. Det er for eksempel ikke uvanlig at det første tiåret med pensjonering koster mer enn arbeidsårene dine på grunn av aktiv livsstil, kostnader forbundet med nye interesser og hobbyer, økte reisekostnader og mer.
Den gode nyheten er at bevis støtter pensjonsutgifter som synker med aldring; Den dårlige nyheten er imidlertid at annen forskning indikerer at denne fordelen i stor grad blir oppveid av økende medisinske utgifter, reseptbelagte medisinutgifter og inflasjon.
Kort sagt vil du være lurt å formulere ditt eget pensjonsbudsjett basert på din personlige pensjonsplan. Noen mennesker vil bruke mindre, og andre vil bruke mer enn de gjorde i løpet av arbeidsårene, men å anta at 80% av inntektene før pensjonering er nok fordi det er konvensjonell visdom, kan være veldig farlig og potensielt misvisende..
Årlig inntektsforutsetning fra andre kilder enn pensjonssparing
Mange gjør to inntektsforutsetninger når de planlegger pensjon: de antar null opptjente inntekter, og de antar at trygd og pensjon vil være en stabil inntektskilde. Begge disse forutsetningene er tvilsomme i dagens raskt skiftende verden.
Pensjons- og trygdesikkerhetsspørsmålene er sammensatte temaer som krever flere spaltetommer for å utvikle enn det som er tilgjengelig her. Hvis pensjonsplanleggingen inkluderer en av disse inntektskildene, vil du finne en fullstendig diskusjon om dette emnet i denne listen over artikler om pensjonsplanlegging. Det er nok å si at begge disse kildene til sosialisert pensjonsplanlegging er på vei ut og raskt erstattes av individuelle pensjonsplaner. Dette legger en økende belastning på sparepengene dine, men nøyaktig hvordan dette påvirker deg vil bli bestemt av din alder og den spesifikke situasjonen.
Et annet resultat av økende levetid er at mange tenker på nytt hvordan de definerer "pensjon." I det siste var pensjonen synonymt med å aldri jobbe igjen og leve den fritidskretsen for evig golf eller glede deg over lite drikke med parasoller mens du slapper av på stranden. Den underforståtte antagelsen var at du ville jobbe som en hund i 40 år slik at du kunne spare nok til å gjøre absolutt ingenting av stoff i alle de gjenværende årene. Mange mennesker har pensjonisttilværelse nesten så lenge karrieren deres den antagelsen blir utfordret i dag.
Den nye pensjonisttilværelsen handler om trinnvise arbeidsplaner, innlemmer karrierer og uendelige variasjoner i temaet for å skape et liv du elsker så mye at du aldri vil ønske å trekke deg fra det. Sannheten er 30 år med å gjøre absolutt ingenting av stoffet, er ikke hvordan folk flest vil definere et tilfredsstillende og oppfylende liv. Du kan bare reise verden rundt så mange ganger og spille så mange golfrunder før urolige spørsmål begynner å dukke opp.
Mange ønsker mer tilknytning og følelse av formål med livet enn evigvarende fritid gir. Ferie nytes best når det blir ledet av meningsfullt arbeid. 30 år er for lang til å sitte rundt og gjøre ingenting som får mange mennesker til å søke alternative måter å koble seg til samfunnet sitt og produsere opptjente inntekter som supplerer pensjonsbudsjettene.
Kort sagt, antakelsene dine om å aldri tjene penger etter at du har gått av eller har kunnet stole på pensjons- og trygdeinntektene dine, er kanskje ikke korrekte. Du bør se på pensjonsplanen din ved å variere disse forutsetningene og se hvilken innvirkning det har på hvor mye penger du trenger å trekke deg tilbake.
Avkastning på investeringsforutsetningen: Hvor mye vil sparepengene mine vokse under pensjonen??
Det avanserte svaret for å estimere hvordan porteføljen din vil prestere under pensjonering er basert på forutsetninger hentet fra langsiktig historisk gjennomsnittlig avkastning. Noen pensjonskalkulatorer bruker lengre historiske datoperioder, andre bruker enkel gjennomsnittlig avkastning, mens de mest sofistikerte kalkulatorene randomiserer og distribuerer avkastningen Monte Carlo-stil for å gi et tillitsintervall.
Til slutt er imidlertid alle disse kalkulatorene ikke annet enn en variant av temaet "backcasting" der antakelsen er at fremtidig investeringsavkastning vil ha en viss sammenheng med historisk investeringsavkastning.
Problemet er at pensjonssikkerheten din er avhengig av hvordan porteføljen din vil prestere i løpet av de neste 15 årene - ikke hvordan den teoretisk sett ville ha prestert de siste 100 årene. Fortiden er ikke fremtiden, og ingen mengder historiske bevis kan gi en krystallkule som styrer uforutsette risikoer. For eksempel har folk som trakk seg tilbake på slutten av 1990-tallet, tålt 10 til 15 år med ustabile og glatte egenkapitalprestasjoner der kontanter har overgått aksjer og obligasjoner har prestert best av alle tre. Historiske gjennomsnitt vil ikke føre til at du forventer dette resultatet.
Dette "tapte tiåret" av porteføljens underprestasjoner har alvorlige konsekvenser for pensjonsplanleggingen. Ikke bare tjente porteføljen langt under historiske forventninger, men pensjonsutgifter trekker ned den gjenværende saldoen. Anta for eksempel at en pensjonist bruker 3% av sin startbesparingsbalanse hvert år (en vanlig antakelse) og holder ut 15 år med null porteføljeutvikling (som vist i nyere historie). Dette skaper 45% reduksjon i eiendeler (3% x 15 år) uten å anta investeringstap. Dette vil være ødeleggende for de fleste pensjonisters økonomiske sikkerhet.
I likhet med inflasjonsantakelsen er forutsetningen om avkastning på investeringer spesielt viktig for hvor mye sparing du trenger å trekke deg fordi effekten er sammensatt. Små endringer i avkastningen på investeringen medfører dramatiske endringer i sparekravene dine.
Konklusjon
Det vi har lært er at det er mange skjulte antagelser bak den tilsynelatende enkle beregningen som bestemmer hvor mye penger du trenger å trekke deg tilbake. Vi har også lært at bransjestandard-tilnærmingen til å velge verdier for disse nødvendige forutsetningene er i beste fall tvilsom og direkte farlig.
Av alle disse grunnene kan det være lurt å se på pensjonsberegningene dine og variere forutsetningene for å se hvordan det kan påvirke din personlige situasjon. Djevelen er i detaljene, og prosessen er ikke så enkel eller vitenskapelig nøyaktig som det økonomiske planleggingssamfunnet vil føre deg til å tro.
Om forfatteren: Todd R. Tresidder er en pensjonisttrener som går på samtalen etter at han ble pensjonert i en alder av 35 år og adoptert livsstilen "New Pensionering". Han bor i Reno Nevada med sin kone og to barn der han publiserer avanserte artikler om personlig økonomi og ebøker.
(fotokreditt: theproadvisor)
