Hva er myRA - Hva du skal vite om den nye pensjonskontoen

Mens statistikken er svimlende, er de litt forståelige - det er lett å avprioritere pensjonssparing når du sliter med å betale de månedlige regningene. Unnskyldninger som "Jeg elsker jobben min, så jeg fortsetter å jobbe til jeg dør," eller "Så snart jeg er ferdig med å betale ned kredittkortgjeld, vil jeg åpne en konto," er det lett å komme innom.

Dessverre er de også utrolig kortsynte. Pensjon er ikke alltid frivillig. I følge National Institute on Aging (NIA) helse- og pensjonsstudie, gjorde mer enn halvparten av menn og mer enn en tredel av kvinnene som gikk av med pensjon før sosialforsikringens pensjonsalder på 62 år, på grunn av et helserelatert problem. Hjerneslag, hjertesykdommer og synkende kognitiv funksjon spiller alle rolle i en persons arbeidsevne - og det er ikke alle som er forutsigbare.

Selv om du er i stand til å holde deg sunn i det store flertallet av tiden din, krever de siste fem leveår ofte omfattende medisinske utgifter som kan være stressende for familiens økonomi. En undersøkelse fra Mount Sinai School of Medicine fant at selv de med Medicare-dekning i gjennomsnitt koster en kostnad på 38.688 dollar i løpet av de siste fem leveårene. Hvis du ikke har pensjonssparing å falle tilbake på, hvem skal dekke kostnadene?

En unnlatelse av planlegging er ikke det eneste som hindrer folk i å spare. Mange synes å investere i pensjon for å være forvirrende og kostbart. Mens IRAer faktisk ikke krever minimum månedlig investering eller åpningsdepositum, kan investeringer innenfor Roth IRA være underlagt slike minimumsbeløp, pluss provisjoner og administrasjonsgebyr. For noen som nettopp har startet et lite månedlig pensjonsfond, kan det å gjøre feil investering føre til høye gebyrer som kutter i sparing, i stedet for å legge til dem.

Det er grunnen til at president Barack Obama siktet til å innstille programmet myRA (min pensjoneringskonto) for å hjelpe amerikanere å starte et reiregg av pensjonssparing. Det er et enkelt og greit program, og investeringene på kontoen krever ingen gebyrer og stiller ingen minimumskrav til balanse.

myRA Basics

Hvis du noen gang har følt deg forvirret av pensjonssparing, kan du puste lettet ut. MyRA-programmet er faktisk veldig enkelt. Hensikten er å gjøre det enkelt for amerikanere å begynne å spare, selv om det bare er $ 5 per lønnsperiode.

valgbarhet

For øyeblikket må du være ansatt for å være kvalifisert til å åpne en myRA-konto - månedlige investeringer må direkte deponeres fra en arbeidsgiver. Andre krav til valgbarhet inkluderer følgende:

Du må være lønnstaker (dyktig ansatt)
Du må ikke tjene mer enn $ 129 000 per år som enkeltperson eller mer enn $ 191.000 som familie

Slik åpner du en konto

myRAs er personlig eide pensjonsmidler støttet av USAs statskasse. Bortsett fra det første innskuddet, er alle midler direkte etter skatt fra arbeidsgiveren din - myRA-kontoer er for øyeblikket ikke tilgjengelig for selvstendig næringsdrivende. Dette betyr at du må ha et direkte innskuddsskjema hos arbeidsgiveren din for å sende penger til kontoen din.

For å registrere deg, bare gå til U.S. Department of Treasury's dedikerte nettsted og registrere deg. Denne prosessen tar omtrent 10 minutter og krever grunnleggende personlig informasjon (navn, fødselsdato, telefonnummer), personnummer, hjemmeadresse, e-postadresse og førerkort, stats-ID, pass eller militær ID.

For å åpne en konto forplikter du deg bare til et månedlig direkte innskudd fra lønnsslippen din. Når det er gjort, er det siste trinnet å gi arbeidsgiveren din et skjema for godkjenning av direkte innskudd som du kan laste ned fra myRA-nettstedet, slik at det valgte innskuddet ditt blir videresendt fra lønnsjekken din til myRA-kontoen din.

Kort sagt, slik kan du åpne myRA:

Meld deg på programmet på myRA-nettstedet
Forplikt deg til et månedlig fradrag for lønn (minimum $ 5 per måned)
Gi arbeidsgiveren et direkte innskuddsskjema for å trekke det månedlige innskuddet fra lønnsslippen din

Hvis du jobber flere jobber og ønsker å bidra til kontoen din gjennom flere arbeidsgivere, må du oppgi et direkte innskuddsskjema til hver arbeidsgiver for å starte overføringer fra alle lønnsjektene dine. Når du gir arbeidsgiveren skjemaet med direkte innskudd, kan det være lurt å sende inn et brev levert av myRA som forklarer formålet med direkte innskuddet. Du kan laste ned dette brevet fra myRA-nettstedet også.

Gebyrer, saldoer og garantier

Det som virkelig skiller myRA-kontoen fra andre pensjonsinvesteringer er at det ikke er noen gebyrer og ingen minste saldo, og når du først har satt inn penger på kontoen din, er det garantert at du ikke mister verdi. Den støttes av USAs statskasse, noe som betyr at den har full tro og kreditt fra USAs regjering. Du kan føle deg trygg på at pengene dine er trygge - en funksjon som kan være spesielt viktig når du først dypper tærne i investeringsfarvann.

Bidrag og beskatning

En myRA har de samme begrensningene for bidrag som en Roth IRA: $ 5 500 per år, eller $ 6 500 per år for personer 50 år eller eldre. Fordi bidrag regnes som etter skatt, som Roth, gjør det også brukere i stand til å ta ut bidrag uten straff - men du kan ikke trekke dem fra inntekten på selvangivelsen. Videre trenger du ikke betale kapitalgevinster eller inntektsskatt på inntjening på kontoen, så lenge du ikke trekker dem før du går av. Når du fyller 59 1/2 (og kontoen har vært åpen minst fem år), kan du trekke deg uten skatter eller straff.

Rentesats

Investeringene dine i et myRA tjener renter til en variabel rente som garantert vil være den samme som Thrift Savings Plan's Government Securities Investment Fund for federal ansatte. Gjennomsnittlig årlig avkastning for sparselsplanen de siste tre årene har vært 2,24% - noe høyere enn den årlige inflasjonsraten. Dette er veldig konkurransedyktig i forhold til andre garanterte kontoer. For eksempel er fem års CD-er i gjennomsnitt 1,82% fra 2015.

Uttak og overføringer

innehavere av myRA-kontoer kan trekke tilbake hovedstolen sin når som helst uten straff eller beskatning. Imidlertid, hvis du tar ut noen penger opptjent på kontoen før du fyller 59 1/2, er du pliktig til å betale inntektsskatt pluss en straff på 10% for tidlig uttak på beløpet som er trukket tilbake.

Hvis en kontoinnehaver velger å trekke ut renter tidlig, men kontoen har vært åpen i fem år, skyldes det ingen inntektsskatt eller 10% skatterett så lenge kontoinnehaveren tilfredsstiller følgende krav:

Er eldre enn 59 1/2 på uttakstidspunktet
Bruker opptil 10 000 dollar av pengene til et første gangskjøp
Betaler for kvalifiserte utgifter til utdanning
Er funksjonshemmet
Bruker penger til å betale for medisinske utgifter eller helseforsikringspremier hvis du er arbeidsledig

Kontohavere er også velkomne til å rulle over penger fra myRA-kontoene til andre private pensjonskontoer når som helst. Det er ingen straff eller gebyr for denne rollen.

myRA Begrensninger

Det er mye å si for det nye myRA-kontoprogrammet, men det er ikke for alle. Husk å vurdere følgende før du åpner en konto.

Lavt inntjeningspotensial. Med rentene som bare knapt klarer å øke den årlige inflasjonsraten, vil du ikke kunne øke raske, betydelige pensjonssparing. Hvis du har råd til å åpne en IRA med en høyere risiko-belønning fordel, kan det være verdt investeringen.
Lav maksimal kontogrense. Når kontoen har nådd en grense på 15 000 dollar, må den rulles over til en annen, privat sektor privat pensjonskonto. Det er ingenting galt med dette - det er ingen gebyr for rulleringen - men hvis du har råd til å åpne en IRA i utgangspunktet, spesielt en med høyere rente, kan det hende du kan spare mer i løpet av kontoen din.

Hvem er det for

Mens en myRA er ment som en pensjonskonto, kan det være bedre å tenke på som en "start" sparekonto for pensjon. Ved å spare opptil 15 000 dollar etter skatt på en myRA-konto, kan du utvikle større tillit til din evne til å spare og ta sterke økonomiske avgjørelser før du ruller den til en tradisjonell eller Roth IRA.

Hvis du har en 401k, en pensjon eller en annen pensjonskonto støttet og administrert av arbeidsgiveren din, kan det hende at et myRA ikke er noe for deg. Det er best egnet for de som for øyeblikket ikke har en arbeidsgiverstøttet pensjonsplan, eller de som sliter med å finne et vingrom i budsjettet for å åpne en individuell pensjonskonto. Investeringen per lønnsslipp kan være så lav eller så høy som kontoinnehaveren ønsker, så praktisk talt hvem som helst kan finne en måte å begynne å legge bort et reiregg.

Endelig ord

Mens en myRA ikke er den rette pensjonskontoen for alle, er det et flott startalternativ for de som ganske enkelt ikke har klart å prioritere sparing til dette punktet. Enkelheten er med på å avmystifisere mye av forvirringen rundt pensjonssparing, og gjør det enkelt å begynne å spare for en mer robust pensjonsportefølje i fremtiden.

Vil du vurdere å åpne en myRA-konto? Hvorfor eller hvorfor ikke?