Universell gjennomgang og standardangivelse

La oss for eksempel si at du har et kredittkort hos den amerikanske banken og at du har nådd kredittgrensen. Ikke bare kan US Bank øke renten på kredittkortet, men også hvis du har et kredittkort med et annet bank? La oss si, Washington Mutualâ € ™ de kan rote med vilkårene dine ved å øke rentene og senke kredittgrensen, selv om du kanskje ikke en gang bruker det kortet!

Det virker ikke rettferdig, ikke sant? Men det er helt lovlig.

Denne praksisen blir vanligvis referert til som en "universell gjennomgang." Og flere og flere långivere bruker dette trikset for å fylle lommene på bekostning av en uvitende publikum.

Det er ikke sikkert at du har sene betalinger med kredittkortet som hever prisene. Faktisk kan det hende du ikke har noen sene innbetalinger på kredittkort. Imidlertid kan utlåner ganske enkelt bestemme at fordi du brukte de andre kredittkortene dine, du på en eller annen måte ble en større kredittrisiko for dem - så de kan nesten tredoble renten din.

Trinn for å løse et negativt resultat fra en universell gjennomgang

Hvis kredittkortutlåneren gjennomfører en universell gjennomgang av deg, og du blir negativt påvirket av deres beslutning - her er hva du skal gjøre:

Trinn 1: Kontakt långiveren umiddelbart og finn ut hvorfor långiveren føler at du er større kredittrisiko ... og fikser det, hvis det kan løses. Det kan være så enkelt som å gi dem oppdatert inntektsinformasjon.

Steg 2: Hvis utlåners svar ikke passer godt med deg, kan du begynne å intervjue nye långivere. Ring og be om kredittkortsøknader. Du kan bruke dette arbeidsarket for sammenligning av kredittkort for å sammenligne hvert program.

Trinn 3: Etter at du har samlet listen og funnet en långiver som vil gi deg akseptable vilkår og priser, kan du kontakte den opprinnelige långiveren og fortelle dem at du vurderer å avslutte kontoen.

Husk at før du begynner på dette katt & mus-spillet, har du en "Plan B" på plass. Bare sørg for at "Plan B" ikke bruker samme eller dårligere praksis som den opprinnelige långiveren.

Universell standard renteinformasjon

Det pleide å være at standardrenten ble utløst når du gjorde noe galt i administrasjonen av kredittkontoen din. For noen kredittkortutstedere er det fortsatt det. Imidlertid ser det ut til at flere og flere långivere utvider definisjonen av hva standard betyr for dem.

Her er en offentlig gjensidig offentliggjøring fra Washington Mutual fra juni 2007 ...

"Vi kan endre april [til 31,99%], gebyrer og andre vilkår på kontoen din når som helst - faktorer som vi kan vurdere når vi skal bestemme om og hvordan du endrer vilkårene dine, inkluderer hyppigheten og alvorlighetsgraden av mislighold og annet indikasjoner på risiko på kontoer med Washington Mutual og / eller andre kreditorer. ”

au!

Washington Mutual er ikke bare interessert hvis du standard lånet ditt med dem ... men de ser på alle kontoene dine med alle kreditorene dine - bare venter på at du skal gjøre en liten feil, så de kan sokk deg med høyere rente.

Det spesifikke språket over er for et kort som tilbyr en introduksjonshastighet på 0% og en vanlig rate på 9,9%. Se for deg å gå fra 0% til 32% etter en ubesvart betaling. Det er den typen katastrofe du vil unngå.

Det verste er at de fleste av tiden ikke bare hever april for nye kjøp ... men på hele saldoen.

Det er virkelig ingen andre virksomheter som slipper unna med disse tingene. Tenk deg for eksempel om du dro til ditt lokale supermarked for å handle dagligvarer. Det samme supermarkedet du har gått i mange år. Og når du kommer til kasselinjen, ser de at du kjøpte mye dagligvarer i et annet supermarked over hele byen og har mindre penger på din brukskonto enn du vanligvis gjør. Så de bestemmer seg for å belaste deg mer for dagligvarene dine enn de gjør andre kunder.

Du ville ikke stå for det, vil du? Men det er egentlig hva kredittkortselskapene nå lovlig kan gjøre. De kan øke renten på grunn av økt aktivitet med andre långivere.

Fremgangsmåte å gjøre når du blir zappet av en utlåners utvidede definisjon av standard rente

Trinn 1: La Better Business Bureau vite at du ikke liker praksisen med universell gjennomgang. Hvis nok mennesker klager, kan det gjøres noe med det.

Steg 2: Skriv kongresslederne dine og fortell dem hvor mye du forakter disse underhåndede taktikkene.

Trinn 3: Finn en utlåner som ikke har en universell gjennomgangsklausul i sin avtale (For eksempel har Citibank nylig avviklet sin universelle vurderingspolitikk for nå). Hvis det er en standardhastighet, må den opplyses, og de må fortelle deg hva som utløser det. Se etter stjerne (*) ved siden av renten, og finn tilsvarende fintrykk for å se hva policyen er.

Trinn 4: Skriv et brev til din universalutlånsgiver, og legg dem merke til at du vil vurdere å avslutte kontoen din innen 30 dager (vær forberedt på å følge opp). Unngå å stenge kontoen hvis du kan. En bedre strategi kan være å overføre saldoen til et nytt kort som er ugyldig fra universal noe, og ikke bruk det universelle gjennomgangskortet mens det forblir åpent.

Trinn 5: Ring långiveren en uke før den selvpålagte 30-dagersperioden utløper, og se om de er villige til å reforhandle vilkårene sine.

Trinn 6: Nå som du er klar over universell gjennomgang og universell standard, kan du begynne å lese et lite skrift.

Utlåners definisjon av standard

Så for å oppsummere alt, definerer banker og långivere nå "standard" for å inkludere:

* Unnlatelse av å betale til en annen kreditor
* Foreta en betaling som ikke blir innfridd (som å sprette en sjekk eller en NSF) av finansinstitusjonen din
* Lukke en konto
* Tidspunktet for den kriminelle betalingen (hva betyr det?)
* Betaler for sent bare en gang
* En endring i kredittloggen din
* En økning i den totale utestående gjelden
* En økning i bruken av kredittlinjene dine
* Kontoen din er over grensen

Selv om du gjør alt riktig, kan de fremdeles øke renten! Straffen for å ha brutt noen av disse reglene? Rentene dine kan hoppe så høye som 32%.

Hvis det er reglene, er det greit. Men vi må kjenne til reglene før vi begynner å spille. Dessverre betyr det at vi kanskje må ta ut forstørrelsesglassene våre og lese det lille trykket med våre juridiske ordbøker for hånden.

Långivere har senket baren på sin etikk. Det er opp til oss å lese det fine trykket og spille spillet deres.

Artikkel skrevet av Stephen på Life After konkurs