7 grunner til å få et personlig lån - fordeler og ting du bør vurdere

Økonomisk ansvarlige mennesker bruker kredittkort til daglig kjøp, finansierer bilkjøp med sikrede kjøretøylån og tar opp pantelån for å kjøpe hjem de aldri kunne drømme om å betale for i kontanter.

Sikrede og usikrede personlige lån blir stadig mer populært blant fornuftige låntakere. I følge data fra Experian rammet amerikanske personlige utlån på 273 milliarder dollar i andre kvartal 2018, en økning på 11,4% fra andre kvartal 2017. Personlig vekst i utlånsbalansen overgikk kredittkort, studielån, autolån og pantelån, alt sammen som vokste med godt under 10%. Fintech-startups som Lending Club og SoFi, som generelt har brukervennlige online applikasjoner og tilbyr rask finansiering, driver mye av plassens vekst.

Forbrukernes tilhørighet til personlige lån er ikke overraskende. Sammenlignet med alternativer som kredittkort og lønningsdagslån, har usikrede personlige lån flere sentrale fordeler. Selv om mindre vanlige, sikrede personlige lån har virkelig verdi for kvalifiserte låntakere, også.

Her er en nærmere titt på de viktigste fordelene ved sikrede og usikrede personlige lån, og noen av de viktigste grunnene til at du kan vurdere å bruke dem.

Fordelene med å ta opp et personlig lån

Hvorfor bør du foretrekke et personlig lån fremfor vanlige alternativer? Tenk på disse fordelene, men husk at det ideelle kredittproduktet for en gitt situasjon avhenger av flere faktorer, inkludert lånekreditt, inntekt, eiendeler, foretrukket tilbakebetalingstid og tiltenkt lån eller kredittlinje formål.

1. Potensiale for høyere lånegrenser enn et kredittkort

I følge Consumer Financial Protection Bureauys rapport Consumer Credit Card Market 2017, varierte den gjennomsnittlige kredittlinjestørrelsen i 2017 fra litt under $ 10.000 for superprime-låntakere, til omtrent $ 6.500 for prime låntakere, til ca $ 1.250 for subprime låntakere..

Forbruksgrensen for hvert kort faller innenfor et område som er definert av utsteder eller kortnettverk, med lavere grenser forbeholdt søkere som knapt kvalifiserer for kortet og høyere grenser for veldig godt kvalifiserte søkere. For eksempel kan kredittgrenser på et sikret kredittkort designet for forbrukere med nedsatt kreditt være mellom $ 300 for de svakeste søkerne til $ 5000 for de sterkeste. På et uten tilbakebetalingskort med kredittkort kan grensene variere fra $ 2500 til $ 10.000. På et ultra-premium reisekredittkort som Chase Sapphire Reserve, kan grensene variere fra $ 10.000 til $ 50.000.

I likhet med personlige låneleverandører bruker kredittkortutstedere flere faktorer for å sette forbruksgrenser. De fleste kommer fra forbrukerkredittrapporter:

Gjeld til inntekt
Nyere konkurser eller overtredelser
Tidspunkt og hyppighet av kreditthenvendelser (hard credit pull)
Betalingsmønster på andre aktive kredittkontoer
Inntekts- og ansettelseshistorie
Kredittpoeng

Innlånsgrenser for personlige lån har en tendens til å være mer generøse enn kredittgrensene. Mens lånegrenser varierer fra utlåner, de fleste personlige långivere taklån rektorer på $ 25.000 til $ 30.000. Noen er mer generøse; SoFi lar kvalifiserte låntakere søke om opptil $ 100 000 i et enkelt lån.

2. Potensial for lavere rente enn kredittkort

Personlige lånerenter er vanligvis lavere enn kredittkortrenter for sammenlignbare låntakere.

Usikrede personlige lånerenter starter på 5% eller 6% april for veldig godt kvalifiserte låntakere. Derimot er det sjelden å finne til og med lav-apr-kredittkort med vanlige apr-er under 10%, uavhengig av søkerens styrke. Mange kredittkort har lave eller ingen interesse introduksjonstilbud som varer 12, 15 eller til og med 21 måneder, men prisene går til 10%, 15%, 20% eller høyere når introduksjonsperioden avsluttes.

3. Sikkerhet kreves vanligvis ikke

Usikrede personlige lån krever ikke at låntakere stiller sikkerhet. Konsekvensene av mislighold av et usikret lån er alvorlige, men tapet av et kjøretøy, et hus eller en uvurderlig arvestykke fra familien er ikke blant dem.

4. Enklere å administrere enn flere kredittkortkontoer

Et enkelt, fast rente personlig lån finansiert i et engangsbeløp er mye enklere å administrere enn flere kredittkortkontoer med forskjellige utgiftsgrenser, renter, forfallsdatoer og utstederpolitikk. Hvis du vet at du trenger å låne $ 25 000, hvorfor ikke søke om et enkelt personlig lån på det beløpet i stedet for fire kredittkort med en utgiftsgrense på 6250 dollar per stykk?

5. Forutsigbar tilbakebetalingsplan

Personlige lån er avbetalingslån med fast rente, avdragsbetingelser og månedlige utbetalinger. Ved godkjenning lærer du nøyaktig hvor mye du trenger å betale tilbake hver måned, hvor mange månedlige tilbakebetalinger du trenger å gjøre, og dine totale rentekostnader i løpet av lånets levetid.

Å endre kredittlinjer, som kredittkort og egenkapital, er ikke så forutsigbart. Den eneste konstanten er den månedlige betalingsdato; den nødvendige månedlige utbetalingen avhenger av kredittutnyttelsen din, og renten kan endres med referansepriser.

6. Lengre tilbakebetalingstid enn noen alternativer

De fleste personlige lån har tilbakebetalingstid på to til fem år, men noen usikrede personlige låneleverandører tilbyr betingelser på syv år eller lenger. Populære subprime-alternativer som lønningslån og pantelån har langt kortere vilkår - og langt høyere renter.

De viktigste grunnene til å få et personlig lån

Dette er blant de vanligste grunnene til å søke om et personlig lån. Vær oppmerksom på at låneformålet ditt kan ha innvirkning på lånets størrelse, rente og tilbakebetaling. Hvis det er tillatt, er det nesten sikkert å sette sikkerhet for å sikre et lån for å redusere renten.

1. Å refinansiere eksisterende gjeld

Mange usikrede personlige lån er gjeldskonsolideringslån som er tatt ut med det uttrykkelige formålet å konsolidere flere eksisterende lån eller kredittlinjer til et enkelt lån, ofte til en lavere rente.

Gjeldskonsolideringslån:

Er enklere å administrere enn mangfoldet av kredittlinjer de erstatter
Er forutsigbare siden det er avbetalingslån med faste betalinger
Kan ha lavere månedlige utbetalinger, spesielt når de konsoliderer kredittkortgjeld

Hvordan gjeldskonsolideringslån fungerer

La oss si at du har 20 000 dollar i eksisterende kredittkortgjeld fordelt på fire kontoer som du for øyeblikket foretar minimumsbetalinger på til sammen $ 800 per måned.

Du søker om et enkelt usikret personlig lån med en hovedstol på $ 20.000, eller kanskje noen få prosentpoeng mer hvis utlåner tar et opprinnelsesgebyr. Du bruker lånets inntekter til å betale ned de fire kredittkortene dine med en gang. Så, for resten av løpetiden til det usikrede lånet ditt, foretar du faste månedlige tilbakebetalinger. Når lånet ditt er nedbetalt, har du nådd slutten av gjeldsreisen som begynte den første måneden du ikke klarte å betale ned et av de fire kredittkortene i sin helhet.

Hva du skal se etter i et gjeldskonsolideringslån

Det ideelle gjeldskonsolideringslånet:

Har en lavere rente enn gjennomsnittsrenten på konsoliderte gjeld
Har en betydelig lavere månedlig betaling enn den samlede summen av de konsoliderte gjeldene (dette er en funksjon av lånerente og løpetid; for eksempel er den månedlige betalingen på et usikret personlig lån på $ 20 000 med en femårsperiode og 10% april rundt $ 425 )
Er stor nok til å oppfylle gjeldskonsolideringsmålene

2. Å finansiere et stort engangskjøp

Et usikret personlig lån kan være en passende finansieringsløsning for et stort engangskjøp hvis:

Kreditt, inntekt og andre forsikringsfaktorer kvalifiserer deg for en rente som er betydelig lavere enn det rimeligste vanlige kredittkortet ditt april
Du forventer ikke å være i stand til å betale ned kjøpet innen slutten av 0% april-kampanjevindu (vinduer er vanligvis 21 måneder på det meste, sammenlignet med 60 måneder eller lenger for et typisk personlig lån)
Leverandøren godtar ikke kredittkort
Din samlede kredittgrense er ikke høy nok til å dekke hele kostnaden, og du vil ikke søke om et annet kort

Vanlige engangskjøp som du kan ta opp et personlig lån inkluderer:

Transport. Hvis du kjøper en ny eller brukt bil fra et forhandlerforetak, vil du sannsynligvis få lavere pris og mindre månedlig betaling med et sikret kjøretøylån, men et usikret personlig lån kan være det beste alternativet i en privat festtransaksjon som konvensjonelle långivere vil ikke finansiere direkte. Du kan bruke lånets inntekter til å finansiere et uttak av kontanter eller banksjekk.
Oppussing. Hvis du mangler tilstrekkelig egenkapital i hjemmet ditt - minst 15%, eller en 85% utlånsverdi - for å kvalifisere for et sikret boliglån eller en kredittlinje, kan et usikret personlig lån være det beste alternativet å finansiere et boligutbedringsprosjekt som for eksempel kjøkkenrenovering. Du kan bruke lånets inntekter til å finansiere prosjektrelaterte kjøp, kanskje med et debetkort eller belønne kredittkort knyttet til finansieringskontoen, så lenge du betaler kredittkortsaldo i sin helhet hver måned.
En ferie. Hvis du ikke kan betale for en større ferie i en engangsbeløp, kan du ta et lån før du reservere flybilletten og hotellet og bruke de resterende inntektene til å dekke utgifter som påløper under selve turen, for eksempel turer, attraksjon inngang, restaurant måltider og suvenirer. Selv om du ikke bør bruke et personlig lån for å rettferdiggjøre å ta en ferie du ikke har råd, kan det hjelpe deg å spre utgiftene til en ferie over flere håndterbare månedlige utbetalinger.

3. Å dekke uventede større utgifter

Ikke alle store billettutgifter er frivillige, og noen kan ikke vente. Når det uventede skjer, kommer rask finansiering godt med. Du kan vurdere et personlig lån for vanlige uventede utgifter som:

Store medisinske regninger
Reparasjoner av utrykningskjøretøyer som ikke dekkes av bilforsikring (for eksempel dyre jobber som å bytte ut girkasse)
Hastige reparasjoner hjemme (for eksempel å reparere eller skifte ut en feilovn om vinteren)

Mange online långivere finansierer lån samme dag som du godtar lånetilbudet, og andre finansierer nesten alltid innen to virkedager. Hvis du begynner å handle et personlig lån innen dager etter at du har pådratt deg utgiftene, bør lånets finansiering komme gjennom før du påløper rentekostnader eller går glipp av forfallsdatoer.

Alternativt kan du betale den første utgiften med et belønningskredittkort - hvis kredittgrensen tillater det og leverandøren godtar kredittkort - og bruke lånets utbytte til å betale ut kredittkortbalansen i sin helhet innen forfallsdato. På en regning på $ 5000, gir 2% kontant tilbake opp til $ 150.

4. Å finansiere et bryllup

Selv om et bryllup teknisk sett er en engangsarrangement, er det et annet dyr enn en nødhjelpsreparasjon eller planlagt ombygging. Det er fordi de fleste bryllup krever mange måneders planlegging og forberedelser. I større storbymarkeder må catering og lokaler reserveres et år eller mer på forhånd. Engasjementsmykker kan komme enda raskere; Jeg kjøpte min kones forlovelsesring 18 måneder før vi offisielt bandt knuten.

Hvis jeg skulle gifte meg i dag, ville jeg seriøst vurdere å ta et personlig lån før jeg kjøpte mitt første bryllup, sette opp en egen gratis sjekkekonto for å holde lånets utbytte og utbetale månedlige utbetalinger, og ellers bruke kontoen utelukkende til bryllupsrelaterte kjøp. Jeg ville valgt et langsiktig lån - 60 måneder, mest sannsynlig - for å holde avdragene håndterbare og sikre at lånets saldo ikke ble for tidlig.

5. Å adoptere et barn

Barn er dyre generelt, men adopsjon gir betydelige forhåndskostnader, for eksempel:

Reise og losji for adoptiv- og fødeforeldre
Advokatgebyr for adoptiv- og fødeforeldre
Medisinske utgifter for det adopterte barnet

Internasjonale adopsjoner innebærer tilleggsavgifter, inkludert:

Byråavgift
Søknad om statsborgerskap og andre administrasjonsgebyrer

Det private adopsjonsbyrået American Adoptions rapporterer at de gjennomsnittlige kostnadene for å adoptere på begynnelsen av 2010-tallet nærmet seg $ 40.000. Avhengig av opprinnelsesland var internasjonale adopsjoner enda dyrere - nesten 46 000 dollar for barn adoptert fra Etiopia i 2012 og 2013, for eksempel.

Som bryllupsplanlegging, kan adopsjonsprosessen dra på i mange år. Og føderale skattekreditter for adoptivforeldre klarer ofte ikke å dekke byrden; i 2018 begrenset skattemyndighetene adopsjonsskattekreditt til $ 13 810 per barn. Hvis du fastslår at kostnadene for adopsjonen din vil overskride den maksimale føderale skattekreditt, kan du vurdere å bruke et personlig lån for å låne forskjellen mellom din estimerte endelige kostnad og maksimal kreditt.

6. For å betale skatt

Dine kvartalsvise estimerte skattebetalinger er nullrenter, kortsiktige lån til statlige og føderale inntektsmyndigheter. Hvorfor skal du betale renter på midlene du gjør disse forskuddene med?

For det første fordi kontantstrømmen krever det. Hvis du driver en virksomhet eller et enkeltpersonforetak som tjener uregelmessige eller sesongmessige inntekter - for eksempel en restaurant i en ferieby ved sjøen eller et regnskapsfirma som spesialiserer seg på skatteforberedelser - har du kanskje ikke tilstrekkelige midler til rådighet til å utføre like store utbetalinger i april , Juni, september og januar.

Hvis du forventer å kunne betale saldoen i sin helhet innen forfallsdato eller kort tid etter, er ett alternativ å betale skatten med et kredittkort. Uten utvidet nådeperiode for en kampanjeperiode på 0% april med høy pris, svekker høye rentekostnader imidlertid saken for betalinger med kredittkort på lengre sikt. Et personlig lån med lavere rente er et mer kostnadseffektivt alternativ.

7. Å starte eller utvide en virksomhet

Hvis du trenger penger for å starte en bedrift eller starte karrieren som solopreneur, trenger du ikke søke om et kommersielt lån. Et usikret personlig lån vil gå bra, forutsatt at hovedstolen er tilstrekkelig til å dekke de opprinnelige startkostnadene.

Beste personlige låneselskaper

Før du tar opp et personlig lån, er det viktig å gjøre din due diligence. Se på vilkårene hvert selskap tilbyr, og finn ut hva som vil være best for dine behov. Her er noen av de beste tilgjengelige personlige lånegivere.

SoFi

I motsetning til mange personlige låneselskaper, krever SoFi ikke opprinnelsesgebyr eller forskuddsbetaling. I tillegg er de et av de eneste selskapene som tilbyr lån på opptil $ 100.000. Med løpetid på to til syv år kan du velge det tilbakebetalingsalternativet som passer dine behov. Og hvis du mister jobben din, kan du kvalifisere deg for arbeidsledighetsbeskyttelse, slik at du midlertidig kan stoppe betalingene dine.

Lær mer om SoFi-personlige lån her.

oppkomling

Upstart mener at det er mer for en person enn deres kredittscore. Derfor vurderer de også utdanning, inntektspotensial og arbeidshistorie når de tar utlånsvedtak. Du har muligheten til å velge en tre- eller fem-årig tilbakebetalingsplan, og det er ingen forskuddsbetaling.

Lær mer om Upstart personlige lån her.

Utlånsklubb

Lending Club gir deg muligheten til å søke om et personlig lån og motta et vedtak i løpet av få minutter. Gjennom denne peer-to-peer utlånsplattformen vil du foreta en fast månedlig betaling, som er flott for alle som ønsker å konsolidere gjeld med høy rente. Lending Club krever ingen forskuddsbetaling, men de har et opprinnelsesgebyr på 1% til 6%.

Lær mer om Lending Club personlige lån her.

Endelig ord

Selv om ovenstående er blant de vanligste begrunnelsene for å ta på seg gjeld i form av et personlig lån, er de ikke de eneste grunnene til å gjøre det.

Faktisk, hvis du har søkt om et personlig lån på nettet nylig, har du sikkert lagt merke til valget av "Annet" i rullegardinmenyen "Låneformål". Personlige långivere er like engstelige for å tegne lånet ditt som du er for å få det finansiert, til det punktet at de er villige til å vurdere lån som ikke passer i tilfeller med vanlig bruk.

Det er gode nyheter for låntakere. Så lenge du oppfyller grunnleggende kreditt- og inntektskvalifikasjoner, og du kanskje er villig til å godta et mindre lån enn du ønsker, er sjansen stor for at du finner en utlåner som er villig til å godkjenne søknaden din. På tide å begynne å tenke på hvordan du vil bruke lånets inntekter.

Har du noen gang søkt om et personlig lån? Hva var din grunn?